税务规划的重大利好机会—

作者：Vianne Xu

最近因新冠疫情，经济下滑，加拿大的利率已降至历史最低点。加拿大税务局的指定利率(prescribed rate)自2018年4月以来一直是2％，但从今年7月1日开始降低为1％。

“指定利率贷款”是一项经典的税务规划策略，通过收入在家庭成员之间分摊而达到税务优化的目的。而指定利率的下降为这项税务规划策略提供了重大利好的机会。

关于指定利率贷款的税务规划，所有你需要知道的，都在这篇里了！

什么是“指定利率”？

加拿大税务局每季度设定一次“指定利率”，与加拿大政府三个月期国库券的收益率直接挂钩。《所得税条例》中有一项公式用于计算“指定利率”。指定利率必须是整数，因此1％就是最低的指定利率。

收入分摊将收入从高收入家庭成员转移到低收入家庭成员。当收入转交到低收入者手中，家庭可以减少总纳税额。

《所得税法》中的“归因规则”专门用于防止某些类型的收入分摊策略。但是，税收规则仍然允许家庭通过运用投资组合来分摊收入。这可以通过以下方式来做到：

投资组合所赚取的收入分摊给收入较低的人，从而减少了每年投资收入产生的总体税收负担。

请注意，即使指定利率随季度变化并且最终可能上升，您只需要使用最初建立贷款时有效的指定利率。换句话说，如果您在2020年7月1日至2020年9月底之间建立贷款（如果指定利率保持不变，则可设立这项策略的期限会更长），则在贷款期限内将锁定1％的利率，而不受未来任何加息的影响。

在贷款成立并且资产转移到低收入者手中时，或者，更常见的，资产贷款给家庭信托，信托（或低收入者）通常会向高收入者出具书面本票。每年高收入者必须将利息收入包括在应税收入中纳税。因此，这是实施收入分摊规划的“成本”。

我们来看一个简单的例子：

张先生在最高边际税率上纳税（安大略省为53.53％），而他的妻子张太太处于最低边际税率（安大略省为20％）。

张先生向新成立的家庭信托贷款500万元，张太太是信托的受益人，贷款利率为1%，并以书面本票作担保。

然后，该信托将这笔钱用于投资，并在支付贷款利息后将净投资收入支付给张太太。

每年，信托在1月30日之前向张先生支付50,000元作为贷款利息。张先生为其所获得的50,000元利息支付税款，即26,765元。

如果投资组合产生5％的年回报率，张太太将从信托获得250,000元的分配收入，并支付50,000元的税款。张家总共需要缴纳税款76,765元。

如果张先生以他自己的名义投资，他将需要支付税款133,825元。通过设立指定利率贷款，张家可以节省税款57,060元（或42.6％）。

在实际操作中，更常见的是，张先生、张太太、和他们的子女都是信托的受益人——

通过指定利率贷款运作，收入分摊给太太和子女，可以有效利用家庭成员每个人（除了张先生之外）的低税率的优势；

如果投资组合的收益是股息，可以运用dividend tax credit 的优势，进一步降低纳税额；

信托的投资收入可以用于直接支付受益人的开销，例如学费，等等。

最后，如果您在利率为2%（或更高）时设立了指定利率贷款，该怎么办？

为了利用更低的指定利率，家庭成员应出售投资（这可能会触发资本利得税，具体取决于投资的市场价值与成本之比），然后偿还贷款。然后，您可以使用新的1%的指定利率签订一份全新的贷款协议。CRA指出，仅用较低利率的贷款偿还较高利率的贷款可能会触发投资收益的归因规则，而导致收入仍然在高收入成员手中纳税。